Фото Olivier Le Moal, Shutterstock.com
Последнюю неделю февраля 2020 года можно смело вносить в учебники по экономике и финансовым рынкам как первый обвал фондовых рынков в истории, причиной которого стала эпидемия вируса.
Пандемия «Испанки», которая буквально выкосила около 5% населения планеты в 1918—1919 году, пандемия «Свиного гриппа» в 2009 году, которая сильнее всего прошлась по США, не смогли обвалить фондовые рынки. Наоборот, в эти периоды рынки активно росли.
Сегодня же, на фоне новостей о распространении коронавируса в Италии и Южной Кореи, фондовые рынки и другие рисковые активы устремились в крутое пике. Тем не менее, даже в такие острые моменты в мировой экономике, существуют активы, в которые инвесторы охотно инвестируют и переводят свои капиталы. Мы рассмотрим Топ-5 активов, которые росли в феврале, несмотря на падение фондовых рынков.
ZTE
Невероятно, но факт. Страна, где зародился коронавирус, подарила рынку в феврале самый доходный актив — акции китайской компании ZTE, второго по величине производителя телекоммуникационного оборудования и мобильных телефонов в Китае.
Причиной для роста стали данные отчета аналитической компании IHS Markit о том, что компания ZTE заняла первое место в мире по продаже абонентского оконечного телекоммуникационного оборудования. Доля рынка ZTE в данном сегменте в третьем квартале 2019 года составила 14%.
Кроме того, на выставке Mobile World Congress 2020 компания представила новую серию 5G-оборудования, которое идеально подходит для развертывания сетей 5G с полноценным использованием всего спектрального диапазона.
На этом фоне акции компании с 3 по 25 февраля выросли на 48%, с $24,7 до $36,6. К концу февраля стоимость акций немного откатилась вниз, но по-прежнему, в отличие от других технологических компаний, довольно крепко держит текущий ценовой уровень и вполне способна продолжить рост.
Читайте также: Как начать пользоваться криптоплатформой — очень подробная инструкция
Domino’s Pizza Group
Американская компания, работающая в сфере общественного питания. Управляет крупнейшей в мире сетью пиццерий из 15900 ресторанов в 85 странах мира.
По результатам финансового отчета за четвертый квартал 2019 года, компания ускорила рост продаж более чем на 3%, по сравнению с 2,4% в третьем квартале 2019. Кроме того, был зафиксирован рост денежного потока компании, с $274 млн до $411 млн, то есть, фактически, ежедневно Domino's Pizza генерировала более $1 млн денежного потока, что, по оценкам менеджмента компании, говорит об эффективности финансовой модели.
Один из показателей успешного развития компании Domino's Pizza — относительно невысокий уровень закрытия ресторанов. За последние пять лет в США было закрыто менее 100 объектов из более чем 6000 на сегодня.
На фоне этого с 1 по 25 февраля акции компании выросли на 35%, с $280 до $379. К концу месяца котировки немного снизились на фоне общего падения фондовых рынков, однако даже в такой ситуации стоимость акций компании снижается достаточно умеренно и аккуратно.
Палладий
Палладий продолжает уверенную восходящую динамику 2019 года и в новом 2020 году. В период со 2 по 27 февраля драгоценный металл вырос на 27%, с $2202 до $2800. Причин для роста палладия несколько.
Во-первых, действует главный рыночный закон: если спрос превышает предложение — цена растет. На текущий момент спрос на треть превышает предложение палладия на рынке.
Во-вторых, палладий используется в производстве платиновых катализаторов, применяемых в автомобильной промышленности, что только усиливает спрос на металл, поскольку этому способствует ужесточение экологических требований к транспортным нормам в Еврозоне и Китае.
Однако за позитивной динамикой роста скрывается и негативный фактор, который может отразиться на стоимости палладия в будущем. Аналитики компании «Норильский никель», мирового лидера по добычи палладия, считают, что дальнейшее повышение цен плохо отразится на отрасли его использования.
В случае продолжения подобной тенденции, есть риск того, что палладий в автокатализаторах будет заменен на платину. Если замены не произойдет, то цена на все продукты, которые содержат палладий, будет только повышаться. Поэтому инвесторам, заинтересованным в покупке палладия, стоит внимательно следить за развитием ситуации в автомобильной промышленности и, в случае появления новостей о замене палладия на платину, снижать долю драгметалла в инвестиционных портфелях.
Золото
Желтый металл продолжает демонстрировать восходящий тренд, как и весь 2019 год. Если в прошлом году золото росло в цене на фоне торговой войны между Китаем и США, то в 2020 году к этой причине прибавилась новая — коронавирус.
Вопрос дальнейшего распространении вируса и его влияние на мировую экономику заставляет инвесторов переводить капиталы в защитные активы, в которых золото занимает одно из главных мест.
24 февраля цена за тройскую унцию достигла 6-летнего максимума на отметке $1690. Аналитики и эксперты по всему миру прогнозируют дальнейший рост цены, до исторически рекордного уровня — $2100 за тройскую унцию до конца 2020 года.
В феврале суммарный рост составил около 6,5% и есть все предпосылки для того, что рост продолжится дальше, особенно на фоне падающего фондового рынка.
Гособлигации США
iShares 20+ Year Treasury Bond ETF
Традиционно в периоды падения стоимости рисковых активов, таких как сырьевые товары и, конечно же, фондовые рынки, растет спрос на безрисковые и защитные активы, такие как государственные казначейские облигации США с большим периодом погашения.
В данном случае речь идет о биржевом фонде iShares 20+ Year Treasury Bond ETF. Это инструмент, который позволяет инвестировать в долгосрочные облигации США со сроком погашения более 20 лет.
С 3 по 27 февраля стоимость ETF выросла более чем на 6%, со $143,6 до $150,6. Это лишний раз подтверждает, что текущая экономико-политическая ситуация в мире далека от стабильной. Именно в такие моменты инвесторы не просто временно прячут деньги в «коротких» бумагах, со сроком погашения до 5 лет, а уходят в некую спячку на период, пока ситуация на рынках на стабилизируется.
Какие выводы?
Текущая ситуация с распространением короновируса не является ключевой, аналитики и инвесторы всего мира уже несколько лет находятся в ожидании рецессии и спада в мировой экономике, о чем говорит рост защитных и безрисковых активов. Ситуация с короновирусом стала лишь небольшим толчком для старта чего-то более глобального.
Инвесторам в такие периоды лучше переключить свое внимание с рисковых активов (фондовые рынки, сырье и криптовалюты) на такие активы как золото, государственные облигации, а также на швейцарский франк и японскую иену, которые также значительно укрепились за последние недели.
Вне зависимости от того, являетесь ли вы инвестором из традиционного сектора или криптовалютного, вы можете быстро и с минимальными комиссиями перевести рисковые активы в активы-убежища, такие как золото, облигации, франк и иена на регулируемой криптоплатформе Currency.com.
Регулируемая криптоплатформа токенизированных активов Currency.com, действующая в соответствии с Декретом №8 президента Республики Беларусь «О развитии цифровой экономики», предлагает инвесторам более 1300 активов, которые отлично подходят для формирования как доходных, так и защитных портфелей. В числе предлагаемых активов:
- Ведущие по капитализации криптовалюты: Bitcoin, Ethereum, Bitcoin Cash и Litecoin.
- Токенизированные акции крупнейших в мире корпораций, фондовые индексы, ETF, валюты, государственные и корпоративные облигации.
Клиентам Currency.com доступны разнообразные способы пополнения баланса и вывода, как в криптовалютах, так и в фиатных валютах с помощью банковского перевода и карт Visa и MasterCard в EUR, USD, RUB и BYN.
Более подробно ознакомиться с возможностями крипто платформы можно на официальном сайте: currency.com
Помните, что инвестиции связаны с риском потери всех инвестиций.